Саяхан Morgan Stanley Securities компани "Ази Номхон Далайн Автомашины Хагас дамжуулагч" тайлангаа нийтэлж, хоёр том хагас дамжуулагч үйлдвэрлэгч Rexa болон Ansome нар 4-р улиралд чип туршилтын захиалгыг бууруулж байна гэж мэдэгдэв.
Мэдээлэлд дурдсанаар, томоохон үйлдвэрээс гаргасан захиалгын бууралтын шалтгаан нь дараах байдалтай байна.
1、 TSMC-ийн автомашины хагас дамжуулагч хавтангийн үйлдвэрлэл 3-р улиралд жил бүр 82%-иар өссөн нь тахлын өмнөх үеийнхээс 140%-иар их;
2、 Эх газрын Хятадад цахилгаан хөдөлгүүрт автомашины борлуулалт сул байгаа нь (дэлхийн цахилгаан автомашины 50-60%-ийг эзэлдэг) автомашины хагас дамжуулагчийг бүрэн нийлүүлэхэд хүргэж, нэг зүсэлт хийх хандлага ажиглагдаж байна.
Морган Стэнлигийн хагас дамжуулагчийн салбарын шинжээч Жан Жиахонг хэлэхдээ, хагас дамжуулагч ялтсуудыг цутгах дараах үйл явцтай танилцсанаар, Rexa Electronics, Ansomy Semiconductor зэрэг MCU болон ТУХН-ийн ханган нийлүүлэгчид зэрэг зарим автомашины хагас дамжуулагчууд одоогоор зарим хэсгийг багасгаж байна. 4-р улиралд чип туршилтын захиалга өгсөн нь автомашины чипүүд нөөцгүй болсныг харуулж байна.
Жан Жяхон хэлэхдээ, дэлхийн автомашины хагас дамжуулагчийн орлогын чиг хандлагыг автомашины үйлдвэрлэлийн өөрчлөлттэй харьцуулж үзвэл, сүүлийн жилүүдэд автомашины хагас дамжуулагчийн орлогын CAGR 20% хүртэл өндөр, харин автомашины үйлдвэрлэлийн хэмжээ ердөө 10% байгааг олж харж болно. %.Энэ хандлагаас харахад автомашины хагас дамжуулагчийн нийлүүлэлт 2020 оны сүүл, 2021 оны эхээр тохиолдох ёстой байсан. Гэвч тухайн үед дэлхийн хэмжээнд COVID-19-ийн тархалтад өртөж, тээвэрлэлт жигд бус эсвэл нийлүүлэлт нь бүр тасарчээ. Үүний үр дүнд автомашины чипний хэт хомсдол, хомсдол үргэлжилсээр байна.
Одоогийн байдлаар тээврийн хэрэгслийн нөлөөлөл аажмаар буурч байгаа тул TSMC 3-р улиралд автомашины чипний үйлдвэрлэлийг мэдэгдэхүйц нэмэгдүүлж, дэлхийн зах зээлийн 50-60% -ийг эзэлдэг Хятадын эх газрын зах зээлийн эрэлт буурч байна. Одоогийн байдлаар цахилгаан автомашин, автомашины чипний борлуулалт бүрэн хэмжээгээр үйлдвэрлэгдсэн бөгөөд автомашины салбарт олон жил зовсон чипний хомсдол эцэслэж магадгүй байна.
Чипсийн бүтцийн хомсдол энэ жилээс хойш сайжрахгүй байгааг бид бүгд мэднэ.Өргөн хэрэглээний цахилгаан барааны эрэлт сул, автомашины чипний нийлүүлэлт эрэлтээс дутдаг.Техас Инструментс, Итали Франц Semiconductor, Infineon, NXP зэрэг автомашины чипний томоохон үйлдвэрлэгчид автомашины чипийн өсөлтийн хүчтэй дохиог гаргажээ.
Автомашины хагас дамжуулагчийн тэргүүлэгч үйлдвэрлэгч Infineon ойрын ирээдүйд автомашины чипийн хомсдолд орно гэж консерватив хүлээлттэй байна.ATV-ийн автомашины электроникийн салбар нэгжийн дэлхийн ерөнхийлөгч Питер Шифер хэлэхдээ ATV-ийн захиалгын хандлага хүчтэй хэвээр байгаа бөгөөд зарим бүтээгдэхүүний захиалга хэтрүүлсэн байна.Жишээлбэл, OEM-ийн CMOS үйлдвэрлэлийн хүчин чадал хомс байгаа тул 2023 онд Infineon-ийн автомашины MCU-ийн эрэлт, нийлүүлэлт тэнцвэртэй байдалд буцаж чадахгүй байна.Infineon Power Semiconductor-ийн урт хугацааны нөөц хүчин чадлыг олж авсан дэлхийн автомашин үйлдвэрлэгч Стеллантис 10-р сард хагас дамжуулагч нийлүүлэлтийн сүлжээ ирэх оны эцэс хүртэл хурцадмал хэвээр байх төлөвтэй байна гэж мэдэгджээ.
Арваннэгдүгээр сарын эхээр автомашины чип үйлдвэрлэгч NXP III улирлын санхүүгийн тайлангаа гаргахдаа автомашины чипний орлого ихээхэн хувийг эзэлдэг тул NXP хагас дамжуулагчийн эрэлт огцом буурах бэрхшээлээс зайлсхийсэн гэж мэдэгджээ.Автомашины зах зээл дэх үйлдвэрлэгчдийн нэгэн адил NXP энд зарим бүтээгдэхүүний хомсдол байсаар байна гэж мэдэгдэв.Хөрөнгө оруулагчид одоо автомашины зах зээл өргөн хүрээтэй эрэлтийн бууралтын үед буферийг хэр удаан хангаж чадах вэ гэдэгт санаа зовж байна.
Саяхан Хайна Интернэшнл группын судалгаагаар чипний нийлүүлэлтийн хугацаа 10-р сард 6 хоногоор богиноссон нь 2016 оноос хойших хамгийн том уналт болсон нь чипний эрэлт хурдацтай буурч байгааг нотолж байна.Гэсэн хэдий ч томоохон бүтээгдэхүүний багц, үйлчлүүлэгчдийн жагсаалттай Texas Instruments-ийн хүргэх хугацаа 10-р сард 25 хоногоор богиноссон бөгөөд зарим автомашины чипний нийлүүлэлт хязгаарлагдмал хэвээр байгааг Хайнер онцолжээ.Хэдийгээр дэлхийн чипний үйлдвэрлэлийн хомсдол багасч байгаа ч зарим автомашины чипүүд хомс хэвээр байгаа нь харагдаж байна.
Харин одоо Морган Стэнли зах зээлийн шинэ дохиог гаргасан бөгөөд энэ нь автомашины үйлдвэрлэлийг удаан хугацаанд зовоож байсан гол хомсдол, үнийн өсөлтийн орчин намжиж, хагас дамжуулагчийн салбарын шинэ мөчлөг дуусч байгааг илтгэж магадгүй юм. .
——————Эслэлээс иш татав变频器世界 EACON инвертер орчуулсан
Шуудангийн цаг: 2022 оны 11-р сарын 25